Selecție adversă vs pericol moral
Riscul moral și selecția adversă sunt ambele concepte utilizate pe scară largă în domeniul asigurărilor. Ambele concepte explică o situație în care societatea de asigurări este dezavantajată deoarece nu deține informații complete despre pierderea efectivă sau pentru că poartă mai multă responsabilitate față de riscul pentru care se asigură. Aceste două concepte sunt destul de distincte unul față de celăl alt, chiar dacă sunt interpretate greșit pe scară largă. Următorul articol își propune să ofere o imagine de ansamblu clară asupra a ceea ce este fiecare concept, alături de explicația modului în care sunt diferite unul de celăl alt.
Ce este selecția adversă?
Selecția adversă este situația în care apare o „asimetrie a informațiilor” în cazul în care una dintre părți la o tranzacție are informații mai actualizate și mai precise decât ceal altă parte. Acest lucru poate face ca partea cu mai multe informații să beneficieze în detrimentul părții cu mai puține informații. Acest lucru este cel mai răspândit în tranzacțiile de asigurare. De exemplu, există două seturi de oameni în populație cei care fumează și cei care se abțin de la fumat. Este un fapt cunoscut că nefumătorii au o viață mai lungă și mai sănătoasă decât un fumător, cu toate acestea, compania de asigurări care vinde asigurări de viață poate să nu știe cine din populație fumează și cine nu. Aceasta ar însemna că compania de asigurări va percepe aceeași primă ambelor părți; cu toate acestea, asigurarea cumpărată va avea mai multă valoare pentru fumător decât pentru nefumător, deoarece are mai mult de câștigat.
Ce este pericolul moral?
Riscul moral este o situație în care una dintre părți beneficiază de ceal altă parte fie prin faptul că nu furnizează informații complete despre contractul pe care părțile îl încheie, fie în scenariul asigurării, acesta ar fi atunci când asiguratul își asumă mai multe riscuri decât de obicei o fac pentru că știu că compania de asigurări va plăti dacă are loc o pierdere. Motivele hazardului moral includ asimetria informațiilor și cunoașterea faptului că o altă parte decât dvs. va fi responsabilă pentru pierderile suferite. De exemplu, o persoană care a achiziționat o asigurare de viață poate fi dispusă să participe la sporturi cu risc ridicat știind că asigurarea va acoperi orice pierdere în cazul în care se întâmplă ceva asiguratului.
Selecție adversă vs pericol moral
Selecția adversă și hazardul moral au ca rezultat întotdeauna o parte să beneficieze de ceal altă, în principal pentru că dețin mai multe informații sau poartă niveluri mai scăzute de responsabilitate, ceea ce face loc pentru acționarea imprudentă. Diferența dintre cele două este că selecția adversă este atunci când partea care furnizează serviciul (cum ar fi o companie de asigurări) nu este conștientă de întreaga durată a riscului, deoarece toate informațiile nu sunt partajate la încheierea contractului, iar hazardul moral apare atunci când asiguratul știe că societatea de asigurări suportă întregul risc de pierdere și îl va rambursa asiguraților dacă suferă o pierdere.
Rezumat:
Diferența dintre selecția adversă și pericolul moral
• Selecția adversă și hazardul moral au ca rezultat întotdeauna o parte să beneficieze de ceal altă, în principal pentru că deține mai multe informații sau poartă niveluri mai scăzute de responsabilitate, ceea ce face loc unei acțiuni imprudente.
• Selecția adversă este situația în care apare o „asimetrie a informațiilor” în care o parte la o tranzacție are informații mai actualizate și mai precise decât ceal altă parte.
• Riscul moral apare atunci când asiguratul știe că societatea de asigurări suportă întregul risc de pierdere și îl va rambursa asiguratului dacă acesta suferă o pierdere.
